2018/10月2週目 前回ブログからの売買

米長期金利の上昇や米中摩擦懸念によるおはぎゃあで、暴落だった今週は投資家の皆さまはいかがお過ごししょうか。

いやー、9月にポジションを確定してしまっているので、これ以上買いづらい。。。

そして、今週もユニバ劇場がエンターテイメントですね。自社株買いがやっときたというところで、嬉しい限りです。

ただ以前のお家騒動のエンターテイメントに比べると、個人空売り勢VS個人買い勢のエンターテイメントは悪い意味のドキドキが少ないので気が楽です。

これまでのカジノオープンできるのか、会社を引っ張っていると思ってた会長降ろされるわで、存続できるかのドキドキから、バトル漫画を見てるドキドキなので。

全体相場感が悪いと、どうしようもない場合もあるけど、買い勢側なので、株価上昇お願いしたい。これかも株価対策お願いします。。。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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3258_ユニゾホールディングス

事業内容はオフィスビル賃貸、ビジネスホテル。
売上5y CAGR・実績は24.4 %、営利5y CAGR・実績も26.3 %と申し分ないが、自己資本比率11.7%、FCFもマイナス続きで非常にアグレッシブ。なかなか、手の出づらい株。ただ凄腕投資家も結構買ってるので、こういうところに投資冥利はあるのか。。。

2018/10/07時点の株価で2,112円。

ざっくりバリエーションは、有利子負債が多く判断難しいので、事業価値のみで、割引率9%で3,600円。
固定資産をどう考えるかがポイント。単純に有利子負債を含むとバリエーションがマイナスになるので、判断は難しめ。利益は2018年度の会社予想想定。
ユニバを買う時の気持ちが蘇るw

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2018/10月1週目 前回ブログからの売買

強気相場から一転悲観モードですが、投資家の皆さまはいかがお過ごししょうか。

今週はじめは台風の影響が残っていましたが(電車がおくれたり、停電したり。。。)、また台風がきそうなので、用心したいと思う。

さて、株トピックはやはりユニバ。話題は多い銘柄のものの、ホルダー以外には敬遠されがちなのですが、有名?トレーダーの売り方の登場で株価が大きく上下しており、話題に上がっています。

まあ、下がれば様子を見ながら買っていきます。今のところ、追加分はレバで買っちゃったけど。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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2018年9月のパフォーマンスと前回ブログからの売買

9月のパフォーマンスは先月比 -1.6%とマイナスでした。
年初比 -27.5%となります。

詳細は上記タブのパフォーマンス/ポートフォリオをクリックして下さい。

今月はとんとんくらいでいけそうと思いきや、最終週で主力のユニバが下がる、下がる。

良いニュースには全く反応ないのに、悪いニュースは信憑性が薄いのでも、直撃するのが株の難しいところ。。。
どんだけ信用が落ちてるのだろか。

マカオのカジノ市場は8月YoY17.1%増、1-8月計YoY17.5%増の25ヵ月連続成長なのに。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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7464_セフテック

事業内容は標識、標示板など工事保安用品の販売、レンタル。
2020年の東京オリンピックや、日本のインフラ老朽化を考えると、あと数年は好調だと考えているが、どうだろう。
(2018年)売上5y CAGR・実績:4.1 %、営利5y CAGR・実績:8.2% 、純利5y CAGR・実績:12.0 %。

2018/09/25時点の株価で8,750円。

ざっくりバリエーションで、14,000円。割引率は8.0%とした。
利益は2018年度の会社予想想定。割安。

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2196_エスクリ

事業内容はウエディング事業。建築不動産も少し。

2018年4月に広島で新規出店、2018年9月に渋谷で新規出店。
新規出店のため、プライダル事業は売上増、利益減のかたち。
(2018年)売上5y CAGR・実績:13.1%、営利5y CAGR・実績:0.9%、  純利5y CAGR・実績:-11.8%。

2018/09/25時点で785円。

ざっくりバリエーションで、800円~1,210円。成長性は0%~10%で、割引率8%とした。ベースとなる利益は2019年予想から。

利益は2018年度会社予想の想定。フェアバリュー~やや割安。
2018年3月度、ROE 8.9%、ROA 2.6%。

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2018/9月3週目 前回ブログからの売買

株価の強い今日この頃、投資家の皆さまはいかがお過ごししょうか。

安倍晋三総裁の3選が圧勝で決まったのが良かったのでしょうか。安倍さんには頑張ってほしい。

さて、最近は読書の秋モードです。
まだ、読み途中ですが、落合陽一が面白い。

日本再興戦略 (NewsPicks Book)

家買って駅から若干の距離を後悔しているけど、これを読んでいると、自動運転が普及する未来を想像すると大したこと無い気がしてきました。

今だけなのか、ワンコイン(431円)で買えるので、非常にバリューかと思う。
日本再興の上で、日本の歴史や背景、日本の国民性?を再認識する部分が、今ままでの自分の考え方になく良かった。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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8909_シノケングループ

2018/09/24更新。

事業内容は不動産販売、管理、ゼネコン、エネルギー、介護など。
ほとんどが不動産販売、管理だがセグメントは意外に多い。
(2018年)売上5y CAGR・実績:42.1%、営利5y CAGR・実績:45.1%、純利5y CAGR・実績:43.1%。

お金はローン可能なサラリーマンや公務員から引き出し、そのお金を土地・物件に充てる。
資金調達リスクを出資者に割り当て、管理運営によるストックビジネスを実行するイメージ。
都市圏で駅近の土地を選定することで、リスク削減しているよう。

うまくいけば、WinWin。うまくいかないと出資者から恨まれそうなビジネス。個人的には都市圏の駅近であれば、そこまで土地も下がらないのではないかと思うが、どうだろう。。。

ローンの時の金利と、土地代・物件代で大きく差がでそう。REITやり始めたとのことで、当然の帰結に思える。ある個人にリスクを集中するのか、分散して資金を調達するのか。

2018/09/17確認時点の株価で1,089円。
2018/09/24確認時点の株価で1,201円。

ざっくりバリエーションで、2,000〜円。成長性は考えず、割引率は8%とした。
利益は2017年度の利益から若干割引。割安。

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2018/9月2週目 前回ブログからの売買

涼しくなってきた今日この頃、投資家の皆さまはいかがお過ごししょうか。

大負けしているタイミングで株に割安さが出てきたのが増えてきたかなと思うのは、甘い認識なのかは分からない。。。

ちなみに今週はエイチームとミサワの決算があったけど、エイチームは予想よりちょっと良い、ミサワはかなり良い決算だったと思う。

エイチームは決算前の時点でかなり下げていて、ゲームの売上を調べたが、どうも新作ゲームはコケているようで、決算後の反応は分からず買わないことにしていた。

決算は売上ダメ、利益はOKということで、折り込み済みと思いきや、さらに下げた。成長の失速とガイダンスがダメ。。。ガイダンスが弱いのは、まあ堅めの予想にしたと個人的には思っている。

僕のブログにbuyとしているけど、長期でお願いします(震

たまにエイチームの記事は読まれているので、更新しておきます。

エイチーム株分析

ミサワは好調で、施策が効いてる模様。ただ、ストップ高のあとのいってこいで、恩恵はない。

信用で持っているのでどうするか迷うところ。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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2018/9月1週目 前回ブログからの売買

そろそろパフォーマンスランキングでマイナスパフォーマンスでトップを狙えそうな勢いの今日この頃、投資家の皆様はいかがお過ごしでしょうか。

凄腕投資家、亀吉さんを超える時がきたのかもしれない(震

また北海道で大きな地震があり、お見舞い申しあげます。

僕の住んでる関東圏は、台風で風がすごかったくらいで、関西や北海道のような大きな被害がなく、良かった。
こういう時に持ち家だと不安が(略

ちなみに最近現物の売買履歴書いてませんでしたが、ながらく持っていた常磐開発は売却しました。
9月は例年相場が冴えないということで、心を落ち着け、あんまり売買しないようにしたいと思う。

それでは、前回ブログからの現物分の売買履歴を。

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